如何预测股票价格

《如何通过“先行数据”预测股票价格》#老黄牛分享# 之前我写了一篇《用生意参谋发掘投资机会》运用了先行数据,这次我再详细介绍一下先行数据和其用法。第一次分享,希望对大家有启发。

本文主要内容

  • 1、什么是先行数据
  • 2、传统财务数据的滞后性与弊端
  • 3、先行数据与财务数据的区别
  • 4、先行数据在股票市场获利的案例

一、什么是先行数据 先行数据的定义是:能提前预知未来,有利于投资者进行投资决策的有价值信息,都可以算是先行数据。先行数据像暴雨前低飞的蜻蜓,能够提前预知未来的阴晴。    ———————

二、传统财务数据的滞后性与弊端

1、上市公司每三个月才发布一次季报,一年才发布一次财报。这导致数据出现严重滞后。财报是过去的结果,并不能反映公司未来的前景与风险。

2、个人投资者获取传统信息的滞后性 投资者依靠公司、行业网站发布的信息、分析师报告和财经新闻来洞察公司业。信息与数据具有滞后性。

3、传统基金经理“信息获取”的滞后性 传统基金经理们了解信息的链条一般如下:

1)上市公司定期发布公告,财务部门发布季度/年度财务数据,定期开放机构或投资者的实地调研。

2)卖方机构报告(一般是券商的研究报告)。卖方研究员提供按行业分的研究报告(如宏观经济、该行业的公开数据收集,也有到公司实地调研),根据各种公开信息制作“投资研究报告”,制作财务模型,给出业绩预测与指导价;

3)买方机构分析师根据以上数据撰写“投资研究报告”,提出投资建议;

4)基金经理根据上述信息做出投资决策   以上通过传统已有数据来制定的交易策略变得越来越“拥挤”,这种量价(技术分析)和财务等(基本面)数据被过度使用,很多策略的表现变得越来越不尽如人意,获得的超额收益越来越少。   ————————-

三、先行数据与财务数据的区别   在后网络时代,社会的信息传播路径、用户消费决策方式、信息基础设施都发生了巨大变化,直接导致先行数据成为了解许多行业和公司的更优方法。   与基本面、财务等传统金融数据相比,先行数据实时性高,比传统从年报/中报中获得数据更小延迟。   先行数据除了有别于财务数据的滞后性,它的特点在于它并不是放入表格和电子表格中的数据类型,而是不规则或不完整非结构化数据,可以是图像、对话、文字等等。他们可能来源于消费者交易数据,新闻舆情、用户的点评,社交媒体、卫星图像数据等等。   四、先行数据在股票市场获利的案例:   1、最早的先行数据,是用人工统计。 十多年前,一个知名的投资人曾表示,他一直重仓茅台,他请了一位大学生,在茅台厂对面租一个房间。大学生每天的工作就是在窗户,每天数一下对面茅台厂进出卡车的数量,用这样的方式来获得第一手的先行数据,及时感知公司实时的业绩变化。

2、浑水机构做空瑞幸咖啡,是近两年的案例,手段如出一撤。 浑水委派了92个全职和1400个兼职调查员,记录了981个店铺日的客流量,覆盖了620家店铺100%的营业时间,收集了25000多张小票,进行了10000个小时的门店录像。(图1、图2) 根据此调查研究来证明,瑞幸存在财务和运营数据造假行为。在发布报告前,浑水提前做空,通过这样的一手先行数据获利。   3、美国有家数据公司,他们监控了特斯拉工厂里员工的手机信号。他们预测特斯拉员工的加班时长和其产能成正比,加班越长产量越高,通过监测员工的手机信号就可以知道员工的加班情况。结果在在2018年第三季度的时候,他们发现,特斯拉员工工作时长大幅提升,而且通宵轮班的比例,在整个季度里增加了30%。由此判断,第三季度量产应该会有大幅增长。结果三季度财报出来,果然Model 3 车型产量翻倍,当日特斯拉的股价就大涨9%。

4、消费数据预测。例如通过各大电商(淘宝、京东、拼多多)网站爬取各品牌的交易量数据或者卖家平台(生意参谋等)后台数据,预判消费品牌的销售量变化。 或者利用信用卡交易信息提前对商品销告进行预测,例如美国的万事达卡覆盖行业在汽车零售,百货商场,超市,餐馆,酒店等消费渠道数据,这种数据能跟踪到某个渠道在销售总额和订单数。所以信用卡数据通常是用于研究消费类的渠道,商旅或休闲产业等非刚需消费板块。

5、类似的案例,还有沃尔玛超市的经营情况。通过WIFI热点统计商场入口的人流量,追踪超市停车场的车辆数来预测年报表现。

6、判断自动驾驶的进度,一个先行数据就是英伟达的GPU在汽车领域的销售量。因为搭载CPU的电子计算平台可谓是自动驾驶汽车的大脑。如果GPU在汽车领域大量应用则表明自动驾驶已经逐渐普及。

7、还有一个比较有趣的案例,是淘宝技术大学校长、投资人子柳大佬分享的: 以前有个同事坐在马总办公室不远的地方,经常看见有大佬走进去聊天,后来他说“我太傻了,我要是看到哪个大佬进去就买他家的股票,肯定赚翻了”。就是在那段时间阿里跟银泰、苏宁、海尔等企业合作,每一个合作公布的时候,对方股票都要跳起来很高很久。(后来马总去别的地方会客了)

8、类似的先行数据还有很多,例如

①行业景气度:一级市场动态(今年拿的融资是否比去年多)

②广告投放,如果某行业做到了大量广告投放,证明该行业处于上升期(可以用APP growing、广告情报分析平台)

③招聘网,企业薪酬工资是否行业第一,有无扩张人数。

④看行业最厉害的人去了哪个公司,很可能代表了未来趋势(优秀的人赌上自己的前途去押注一家公司)等等   最后总结 1、先行数据有助于提前预判企业或行业未来(有别于传统的财务数据) 2、先行数据的获得,可以通过对自身行业熟悉度,或对身边事物保持敏锐触觉发现。

备注: 每一篇文章都有侧重点,没提到不代表不重要。 本文主要提及是先行数据,但并不是只靠单一参考先行数据这指标就无脑买入公司。先行数据是一个探路兵,有了这个数据或信息,我们可以把精力集中研究相关公司或行业,通过收集更齐全的证据来辅助投资决策,提高收益。

教程

怎么才能创业,裸辞创业明智吗?

2021-4-6 23:26:43

教程

抖音挂小程序怎么赚钱

2021-4-6 23:59:34

⚠️
水源智库上的部份代码,资源及教程来源于互联网,仅供网友学习交流,版权归作者所有。所有项目皆为分享思路,仅供参考!
若您的权利被侵害,请联系站长 QQ: 或 点击客服私信反馈,我们将第一时间处理。
0 条回复 A文章作者 M管理员
    暂无讨论,说说你的看法吧